Metoda konsolidace - účtování o majoritních investicích

Metoda konsolidace je druh investičního účetnictví Investiční metody Tato příručka a přehled investičních metod nastiňuje jejich hlavní způsoby, jak se investoři snaží vydělat peníze a řídit riziko na kapitálových trzích. Investicí je jakékoli aktivum nebo nástroj zakoupený s úmyslem prodat je za cenu vyšší, než je kupní cena v určitém budoucím časovém okamžiku (kapitálové zisky), nebo s nadějí, že aktivum přinese přímo příjem (například příjem z pronájmu) nebo dividendy). slouží ke konsolidaci finančních výkazů většinových vlastnických investic. Tuto metodu lze použít, pouze pokud má investor účinnou kontrolu nad jednotkou, do níž bylo investováno, nebo dceřinou společností, což často, ale ne vždy, předpokládá, že investor vlastní alespoň 50,1% dceřiných akcií nebo hlasovacích práv.

Metoda konsolidace funguje tak, že se zůstatky dceřiné společnosti vykazují v kombinovaném výkazu spolu se zůstatky mateřské společnosti, tedy „konsolidované“. Podle metody konsolidace mateřská společnost kombinuje své vlastní výnosy se 100% příjmů dceřiné společnosti.

Další informace o různých typech fúzí a sloučení Sloučení V oblasti podnikových financí je sloučení spojením dvou nebo více společností do jedné větší společnosti. V účetnictví se sloučením nebo konsolidací rozumí kombinace účetní závěrky. .

Konsolidační metoda

Jak metoda konsolidace funguje?

Mateřská společnost nahlásí „investici do dceřiné společnosti“ jako aktivum, s dceřinou společností Dceřiná společnost Dceřinou společností (sub) je obchodní subjekt nebo společnost, která je plně vlastněna nebo částečně ovládána jinou společností, označovanou jako mateřská nebo holdingová . Vlastnictví je určeno procentem akcií držených mateřskou společností a vlastnický podíl musí činit alespoň 51%. vykazování ekvivalentního vlastního kapitálu mateřského podniku jako vlastního kapitálu na jeho vlastních účtech. Na konsolidované úrovni je nutné přidat eliminační úpravu, aby konsolidovaný výkaz nebyl nadhodnocen o částku vlastního kapitálu v držení mateřské společnosti. Úprava eliminace se provádí s úmyslem kompenzovat mezipodnikovou transakci, takže hodnoty se na konsolidované úrovni nepočítají dvakrát.

Příklad metody konsolidace

Mateřská společnost nedávno zahájila činnost, a má tedy jednoduchou finanční strukturu. Pan Parent, jediný vlastník mateřské společnosti, vkládá do svého podnikání hotovost 20 milionů USD. Toto se zobrazí jako následující položka deníku.

Dr.Hotovost20,000,000
Cr. Vlastní kapitál20,000,000

Zůstatky mateřské společnosti jsou nyní 20 mil. V aktivech a 20 mil. Ve vlastním kapitálu.

Příští měsíc zakládá mateřská společnost Child Inc, novou dceřinou společnost. Mateřská společnost investuje do společnosti 10 mil. USD za 100% jejího vlastního kapitálu. V knihách rodičů se to zobrazuje následovně.

Dr.Investice do dceřiné společnosti10,000,000
Cr. Hotovost10,000,000

Mateřská společnost má nyní o 10 mil. USD méně hotovosti, ale stále má aktiva celkem o 20 mil. USD.

V dětských knihách by se stejná transakce projevila následovně.

Dr.Hotovost10,000,000
Cr. Vlastní kapitál10,000,000

Na konci roku musí mateřská společnost vytvořit konsolidovaný výkaz pro sebe a Child Inc. Za předpokladu, že v tomto roce nedojde k žádným dalším transakcím, bude konsolidovaný výkaz vypadat takto:

Mateřská společnostDítě Inc.Úprava eliminaceKonsolidované
Aktiva
Hotovost10,000,00010,000,00020,000,000
Investice do dceřiné společnosti10,000,000-10,000,0000
Spravedlnost
Vlastní kapitál20,000,00010,000,000-10,000,00020,000,000

Jak je vidět výše, úprava eliminace je nezbytná, aby nedošlo k nadhodnocení konsolidované rozvahy Rozvaha Rozvaha je jednou ze tří základních finančních výkazů. Tato prohlášení jsou klíčová jak pro finanční modelování, tak pro účetnictví. Rozvaha zobrazuje celková aktiva společnosti a způsob, jakým jsou tato aktiva financována prostřednictvím dluhu nebo vlastního kapitálu. Aktiva = pasiva + vlastní kapitál. Pokud by nebyla provedena eliminační úprava, dosáhla by konsolidovaná aktiva obou společností 30 000 000, což není pravda, protože peníze byly jednoduše přesunuty mezi oběma společnostmi. Jinými slovy, neprovedení úpravy eliminace by vedlo k falešnému vytvoření hodnoty.

Jaké jsou další účetní metody?

Pokud investor nevykonává účinnou kontrolu Vliv investora Úroveň vlivu investora, který společnost drží v investiční transakci, určuje způsob účtování uvedené soukromé investice. Účtování investice se liší podle úrovně kontroly, kterou má investor. společnosti, do které investuje, může mít investor ve společnosti menšinový podíl. V závislosti na vlivu, který tento menšinový podíl drží, může investor o investici účtovat buď nákladovou metodou, nebo ekvivalenční metodou.

Metoda nákladů zaznamenává investici jako aktivum a dividendy jako příjem investorovi. Metoda ekvivalence zaznamenává investici jako aktivum, konkrétněji jako investici do přidružených nebo přidružených společností, a investor získává poměrný podíl na příjmu investovaného subjektu. Tento podíl se označuje jako „kapitálový růst“.

Dodatečné zdroje

Toto byl návod ke konsolidační metodě účtování investic. Finance je oficiálním poskytovatelem označení FMVA (Financial Modeling and Valuation Analyst) Certifikace FMVA® Připojte se k více než 350 600 studentům, kteří pracují pro společnosti jako Amazon, J.P. Morgan a Ferrari.

Další informace najdete v těchto dalších příslušných finančních článcích:

  • Nákladová metoda účtování Nákladová metoda Nákladová metoda je druh účetnictví používaného pro investice, kde investor má malý nebo žádný vliv na jednotku, do níž investoval. Podobně jako metoda konsolidace se nepoužívá terminologie „mateřské“ a „dceřiné společnosti“, protože investor nemá úplnou kontrolu. Místo toho se jednoduše používá termín „investice“
  • Metoda ekvitního účetnictví Metoda ekvitního kapitálu Metoda ekvitního typu je druh účetnictví používaný v investicích. Tato metoda se používá, když má investor podstatný vliv na jednotku, do níž investoval, ale ne plnou kontrolu nad ní, jako ve vztahu mezi mateřskou a dceřinou společností. To se liší od metody konsolidace, kdy investor vykonává plnou kontrolu
  • Kariéra v oblasti soukromého kapitálu Profil kariéry v soukromém kapitálu Analytici a spolupracovníci v oblasti soukromého kapitálu vykonávají podobnou práci jako v investičním bankovnictví. Práce zahrnuje finanční modelování, oceňování, dlouhé hodiny a vysoké platy. Private equity (PE) je běžný kariérní postup pro investiční bankéře (IB). Analytici v IB často sní o „promoci“ na stranu nákupu,
  • Průvodce finančním modelováním Průvodce finančním modelováním zdarma Tato příručka pro finanční modelování zahrnuje tipy a osvědčené postupy aplikace Excel týkající se předpokladů, ovladačů, předpovědí, propojení těchto tří prohlášení, analýzy DCF a dalších

Poslední příspěvky