EPS je finanční poměr Finanční poměry Finanční poměry Finanční poměry se vytvářejí pomocí číselných hodnot převzatých z účetních výkazů za účelem získání smysluplných informací o společnosti, která rozděluje čistý zisk Čistý zisk Čistý příjem je klíčovou řádkovou položkou nejen ve výkazu zisku a ztráty, ale ve všech třech hlavních finančních výkazech. Čistý zisk je sice dosažen prostřednictvím výkazu zisku a ztráty, ale také v rozvaze a výkazu peněžních toků. k dispozici běžným akcionářům podle průměrných nesplacených akcií Vážené průměrné akcie Nesplacené Vážené průměrné akcie nesplacené se vztahuje k počtu akcií společnosti vypočítaným po úpravě o změny základního kapitálu během vykazovaného období. Počet nevyrovnaných vážených průměrných akcií se používá k výpočtu metrik, jako je zisk na akcii (EPS) ve finančních výkazech společnosti za určité časové období. Vzorec EPS naznačuje schopnost společnosti vytvářet čistý zisk pro běžné akcionáře. Tato příručka podrobně rozdělí vzorec Zisk na akcii.
Jedna hodnota EPS pro jednu společnost je poněkud libovolná. Toto číslo je cennější, když je analyzováno ve srovnání s jinými společnostmi v tomto odvětví, a ve srovnání s cenou akcií společnosti (poměr P / E poměr ceny a zisku). zisk na akcii. Poskytuje investorům lepší představu o hodnotě společnosti. P / E ukazuje očekávání trhu a je cenou, kterou musíte zaplatit za jednotku současných (nebo budoucích) výnosů). Mezi dvěma společnostmi ve stejném odvětví se stejným počtem akcií v oběhu znamená vyšší EPS lepší ziskovost. EPS se obvykle používá ve spojení s cenou akcií společnosti k určení, zda je relativně „levný“ (nízký poměr P / E) nebo „drahý“ (vysoký poměr P / E).
Zisk na akcii vzorec
Existuje několik způsobů, jak vypočítat zisk na akcii.
Níže jsou dvě verze vzorce zisk na akcii:
EPS = (čistý příjem - preferované dividendy) / nesplacené akcie na konci období
EPS = (čistý příjem - preferované dividendy) / nevyrovnaný vážený průměr akcií
První vzorec používá k výpočtu EPS celkový počet akcií v oběhu, ale v praxi mohou analytici použít vážený průměr akcií v nevyrovnaném stavu Vážený průměr akcií v nevyrovnaném stavu Vážený průměr akcií v oběhu označuje počet akcií společnosti vypočítaný po úpravě o změny základního kapitálu nad vykazované období. Počet nevyrovnaných vážených průměrných akcií se používá při výpočtu metrik, jako je zisk na akcii (EPS) v účetní závěrce společnosti, při výpočtu jmenovatele. Protože se nevyrovnané akcie mohou v průběhu času měnit, analytici často používají nevyrovnané akcie z posledního období.
Ve finančních zprávách se také často mluví o zředěném EPS. Zředěné ocenění EPS Zdarma průvodce oceňováním, který vám umožní naučit se nejdůležitější koncepty vlastním tempem. Tyto články vás naučí osvědčené postupy oceňování podniků a způsob oceňování společnosti pomocí srovnatelné analýzy společností, modelování diskontovaných peněžních toků (DCF) a precedentních transakcí, jak se používají v investičním bankovnictví, průzkumu akcií, zahrnují opce, převoditelné cenné papíry a nevyrovnané záruky které mohou při výkonu ovlivnit celkový počet akcií v oběhu.
Jiný typ vzorce zisku na akcii je upraven EPS Normalizovaný EPS Normalizovaný EPS odkazuje na úpravy provedené ve výkazu zisku a ztráty, aby odrážely cykly ekonomiky nahoru a dolů. . Tím se odstraní všechny vedlejší zisky a ztráty i menšinové zájmy. Cílem tohoto výpočtu je vidět pouze zisk Zisk Zisk je hodnota zbývající po zaplacení výdajů společnosti. Naleznete jej ve výkazu zisku a ztráty. Pokud je hodnota, která zůstane po odečtení výdajů od výnosů, kladná, říká se, že společnost má zisk, a pokud je hodnota záporná, pak se říká, že má ztrátu nebo ztrátu generovanou z hlavních operací na normalizovaném základě.
Příklad vzorce zisku na akcii
Společnost ABC Ltd má ve třetím čtvrtletí čistý příjem 1 milion USD. Společnost oznamuje dividendy ve výši 250 000 USD. Celkový počet nesplacených akcií je na 11 000 000.
EPS společnosti ABC Ltd. by byl:
EPS = (1 000 000 - 2 000 000 $) / 11 000 000
EPS = 0,068 USD
Vzhledem k tomu, že každá akcie obdrží stejný díl koláče čistého příjmu, každá by získala 0,068 USD.
Šablona vzorce výdělku na akcii
Stáhněte si šablonu finančního vzorce pro výdělky na akcii, abyste mohli vyplnit vlastní čísla a vypočítat vlastní vzorec EPS.
Jak vidíte na níže uvedeném snímku obrazovky aplikace Excel, pokud má společnost ABC Ltd čistý příjem 1 milion USD, dividendy 0,25 milionu USD a akcie v oběhu 11 milionů, vzorec na zisk na akcii je ($ 1 - 0,25 USD) / 11 = 0,07 USD.
Všimněte si, že mnoho společností nemá preferované akcie a pro tyto společnosti neexistují žádné preferované dividendy, které je třeba odečíst. Důvodem, proč se odečítají preferované dividendy, je to, že EPS představuje pouze výdělky, které jsou k dispozicinež běžní akcionáři obdrží cokoli, je třeba vyplatit prioritní dividendy.
Stáhněte si šablonu zdarma
Zadejte své jméno a e-mail do níže uvedeného formuláře a stáhněte si bezplatnou šablonu hned teď!
Video Vysvětlení vzorce zisku na akcii (EPS)
Podívejte se na toto krátké video a rychle pochopíte hlavní pojmy obsažené v této příručce, včetně toho, co je Zisk na akcii, vzorec pro EPS a příklad výpočtu EPS.
Poměr ceny k výdělku
Zisk na akcii je téměř vždy analyzován ve vztahu k ceně akcií společnosti. Tento poměr je znám jako poměr cena / zisk (nebo poměr P / E). Další informace najdete v příručce Finance to the Price-Earnings Ratio Price Earnings Ratio The Price Earnings Ratio (P / E Ratio) is the relationship between the company's price price and Earnings per share. Poskytuje investorům lepší představu o hodnotě společnosti. P / E ukazuje očekávání trhu a je cenou, kterou musíte zaplatit za jednotku současných (nebo budoucích) výnosů.
Dodatečné zdroje
Toto byl finanční průvodce vzorcem zisku na akcii. Chcete-li se dozvědět více o dalších formách finanční analýzy a posunout svou kariéru jako certifikovaný finanční analytik Certifikace FMVA®, připojte se k více než 350 600 studentům, kteří pracují pro společnosti jako Amazon, J.P. Morgan a Ferrari, prozkoumejte další finanční zdroje níže:
- Hotovost EPS Hotovost na akcii Hotovost na akcii (hotovost EPS) je provozní hotovostní tok generovaný společností vydělený počtem nesplacených akcií. Hotovostní zisk na akcii (Cash EPS) se liší od tradičního zisku na akcii (EPS), který bere čistý příjem společnosti a vyděluje jej počtem nesplacených akcií.
- Poměr ceny a zisku Poměr ceny a zisku Poměr ceny a zisku (P / E Ratio) je vztah mezi cenou akcií společnosti a ziskem na akcii. Poskytuje investorům lepší představu o hodnotě společnosti. P / E ukazuje očekávání trhu a je cenou, kterou musíte zaplatit za jednotku současných (nebo budoucích) výnosů
- Analýza účetní závěrky Analýza účetní závěrky Jak provést analýzu účetní závěrky. Tato příručka vás naučí provádět analýzu finančního výkazu výkazu zisku a ztráty, rozvahy a výkazu peněžních toků včetně marží, poměrů, růstu, likvidity, pákového efektu, míry návratnosti a ziskovosti.
- Průvodce finančním modelováním Průvodce finančním modelováním zdarma Tato příručka pro finanční modelování zahrnuje tipy a osvědčené postupy aplikace Excel týkající se předpokladů, ovladačů, předpovědí, propojení těchto tří prohlášení, analýzy DCF a dalších
